Ändra sökning
RefereraExporteraLänk till posten
Permanent länk

Direktlänk
Referera
Referensformat
  • apa
  • harvard1
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Annat format
Fler format
Språk
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Annat språk
Fler språk
Utmatningsformat
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf
A bivariate integer-valued long-memory model for high-frequency financial count data
Blekinge Tekniska Högskola, Fakulteten för teknikvetenskaper, Institutionen för industriell ekonomi.
2017 (Engelska)Ingår i: Communications in Statistics - Theory and Methods, ISSN 0361-0926, E-ISSN 1532-415X, Vol. 46, nr 3, s. 1080-1089Artikel i tidskrift (Refereegranskat) Published
Abstract [en]

We propose a bivariate integer-valued fractional integrated (BINFIMA) model to account for the long-memory property and apply the model to high-frequency stock transaction data. The BINFIMA model allows for both positive and negative correlations between the counts. The unconditional and conditional first- and second-order moments are given. The model is capable of capturing the covariance between and within intra-day time series of high-frequency transaction data due to macroeconomic news and news related to a specific stock. Empirically, it is found that Ericsson B has mean recursive process while AstraZeneca has long-memory property.

Ort, förlag, år, upplaga, sidor
Taylor & Francis, 2017. Vol. 46, nr 3, s. 1080-1089
Nyckelord [en]
Count data, Estimation, Finance, Intra-day, Reaction time, Time series, Human reaction time, Count datum, High frequency HF, Long-memory property, Negative correlation, Recursive process, Second order moment, Stock transaction, Bins
Nationell ämneskategori
Företagsekonomi
Identifikatorer
URN: urn:nbn:se:bth-13482DOI: 10.1080/03610926.2014.997361ISI: 000387274200004Scopus ID: 2-s2.0-84994034965OAI: oai:DiVA.org:bth-13482DiVA, id: diva2:1049430
Tillgänglig från: 2016-11-24 Skapad: 2016-11-23 Senast uppdaterad: 2017-11-29Bibliografiskt granskad

Open Access i DiVA

Fulltext saknas i DiVA

Övriga länkar

Förlagets fulltextScopus

Personposter BETA

Quoreshi, Shahiduzzaman

Sök vidare i DiVA

Av författaren/redaktören
Quoreshi, Shahiduzzaman
Av organisationen
Institutionen för industriell ekonomi
I samma tidskrift
Communications in Statistics - Theory and Methods
Företagsekonomi

Sök vidare utanför DiVA

GoogleGoogle Scholar

doi
urn-nbn

Altmetricpoäng

doi
urn-nbn
Totalt: 196 träffar
RefereraExporteraLänk till posten
Permanent länk

Direktlänk
Referera
Referensformat
  • apa
  • harvard1
  • ieee
  • modern-language-association-8th-edition
  • vancouver
  • Annat format
Fler format
Språk
  • de-DE
  • en-GB
  • en-US
  • fi-FI
  • nn-NO
  • nn-NB
  • sv-SE
  • Annat språk
Fler språk
Utmatningsformat
  • html
  • text
  • asciidoc
  • rtf